Да ли је пасивно улагање право за вас?

Пасивно улагање је често одлично за почетника, јер пружа широку диверзификацију уз минималне трошкове. Пасивно улагање је стратегија улагања у којој појединац извршава што мање трансакција. Трансакције за куповину и продају су ограничене како би се минимизирали трошкови трансакције и порези на капитални добитак. Пасивни инвеститори слиједе куповину и задржавање када је у питању улагање. Они траже дугорочно апрецијацију капитала са ограниченом активношћу. Пасивно улагање може се користити за било који разред имовине, укључујући акције, обвезнице, некретнине и робе.

Улагање у индексне фондове

Једна од најпопуларнијих пасивних инвестиција је индексни фонд. Индексни фонд је узајамни фонд који је осмишљен да прати кретања одређеног финансијског тржишта пропорционалним држањем сваке хартије од вредности на одређеном тржишту. На пример, рецимо да сте купили индексни фонд Вангуард С&П 500 (изабрао сам овај фонд јер је један од највећих индексних фондова на свету). Купујете фонд, чији би учинак поновио перформансе С&П 500. Ако би С&П 500 током 2010 порастао 10%, онда би Вангуард С&П 500 индексни фонд такође требало да порасте за око 10%. Као што можете видети из овог примера, индексни фондови имају за циљ да дуплирају перформансе датог тржишта.

Улагање са средствима којима се тргује разменом

Други начин да се пасивно инвестира је путем Екцханге Екцханге фонда (ЕТФ). Средства којима се тргује на берзи расту у популарности од деведесетих. Омогућују вам праћење индекса попут традиционалног индексног фонда, али цена се током дана мења баш као и акције. Индексни ЕТФ-ови се могу купити и продати било када током радног времена на тржишту. Индексни узајамни фондови на крају дана израчунавају њихове цене деоница тако да се могу купити и продати тек након што се тржиште затвори. Предности индекса ЕТФ су што су омјер трошкова и опорезива дистрибуција обично мањи од индексних узајамних фондова. За више информација, погледајте МаинСтреет-ове преузимања ЕТФ-а и неке од пореских импликација.

Најпопуларнији индекси

ДЈИА - Индустријски просек Дов Јонес је просечан ценовни просек који прати кретања 30 највећих корпорација у јавном власништву. На овај индекс спомињу се свакодневно када новинари извештавају да ли је тржиште акција горе или доле.

С&П 500 Индек - Стандард & Поор'с 500 индекс је пондерисани индекс 500 највећих компанија које се широко држе и активно тргују у Сједињеним Државама. С&П је шира мјера америчког тржишта дионица.

Русселл 2000 Индек - Русселл 2000 мери перформансе 2.000 најмањих компанија које се јавно тргују у Сједињеним Државама.

Индекс Дов Јонес Вилсхире 5000 - Вилсхире 5000 прати приносе преко 6.700 компанија у Сједињеним Државама. Име може бити погрешно јер је Вилсхире Индек некада укључивао само 5.000 компанија.

Ово је само неколико најчешћих индекса. Постоје буквално хиљаде индексних фондова и ЕТФ-ова који прате све врсте индекса, укључујући робне, финансијске, технологије, обвезнице, међународне и транспортне услуге.

Предности пасивног улагања

• низак промет
• диверзификација
• мање одлучивања
• нижи порези

Недостаци пасивног улагања

• индексни фондови никада не могу надмашити тржиште
• уз грешку праћења

Шта мислите о пасивном улагању? Да ли је пасивно улагање боље од активног улагања? Мислите ли да је то прави приступ за вас?